Centre industrial (tèxtil, alimentari i de maquinària) i port fluvial, constitueix un dels principals centres d’intercanvi comercial entre la Xina i Corea del Nord. La ciutat conserva un nucli antic emmurallat que s’expandí amb la construcció del ferrocarril i a les comunicacions amb la península de Corea, que li conferí importància estratègica.
Durant l’època de l’estat de Manxukuo (1932-45), sota control japonès, fou capital de la província d’Andong. El 1965 adoptà la denominació actual de Dandong (Tan-tung, en una transcripció antiga).
El pont de l’Amistat Sinocoreana (inaugurat el 1943), que disposa d’una via fèrria i d’un únic carril de circulació alternada per a vehicles, fou durant dècades la principal connexió ferroviària i viària amb la ciutat de Sinǔiju (Corea del Nord). El 15 d’octubre de 2026 entrà en servei un nou pont sobre el Yalu, de 3 km de longitud i quatre carrils de circulació, que uneix Dandong amb Sinŭiju. La infraestructura, acabada el 2014, ha romàs sense utilitzar durant dotze anys a causa de l’endarreriment de les obres d’accés i de les instal·lacions duaneres al costat nord-coreà.